[녹색경제신문 = 나희재 기자] 현대캐피탈이 총 2000억 원 규모의 ‘지속가능연계채권(Sustainability-Linked Bond, SLB)’을 성공적으로 발행했다. 이번 채권은 3년 만기 단일 트렌치 구조로, 키움투자증권과 KB증권이 공동 대표 주간사를 맡았다.

SLB는 환경·사회·지배구조(ESG) 채권의 일종으로, 발행 기업이 설정한 ESG 목표 달성 여부에 따라 채권의 조건이 달라지는 것이 특징이다. 목표를 달성하지 못할 경우 투자자에게 금리 프리미엄을 제공하게 된다. 이번 발행으로 현대캐피탈의 SLB 누적 발행액은 5000억 원을 넘어섰으며, 지난해 대비 발행 규모도 2배 이상 확대됐다.

현대캐피탈은 국내 공모채 시장에서 SLB를 가장 먼저 도입한 기업이다. 2023년 7월 국내 최초로 SLB를 발행한 데 이어, 매년 시장에서 관련 채권을 내놓으며 ESG 금융 시장을 선도하고 있다. 특히 이번 SLB는 ESG 경영 전략과의 정합성 측면에서 주목받고 있다.

현대캐피탈이 이번 채권에서 제시한 핵심성과지표(KPI)는 친환경차 확대다. 구체적으로는 오는 2027년 말까지 향후 3년간 신차할부 및 임대상품의 전체 취급 건수 중 친환경차 비중을 현대자동차그룹의 내수 친환경차 판매 비중보다 3.0%포인트 이상 높은 수준으로 설정했다. 만일 이 목표를 달성하지 못할 경우, 투자자들에게 연 0.02%포인트(2bp)의 금리 프리미엄을 제공한다.

한편 이번 SLB는 국제자본시장협회(ICMA)의 SLB 원칙(SLBP)에 부합하는 것으로 평가됐다. NICE신용평가는 KPI의 선정과 지속가능 목표 설정, 채권의 구조 및 사후 보고·검증 계획 등이 SLBP 기준을 충족한다고 인증했다. 이는 그린워싱 우려를 불식시키고 투자자 신뢰도를 제고하는 데 긍정적인 요소로 작용할 전망이다.

현대캐피탈은 이번 SLB 발행을 통해 현대자동차그룹의 ESG 전략에 발맞춰 친환경차 확산에 기여하고, 녹색금융 선도 기업으로서의 입지를 공고히 한다는 계획이다. SLB는 다른 ESG 채권과 달리 목표 이행 여부에 따라 조건이 변경되는 구조인 만큼, 기업의 실질적인 ESG 실천 여부를 투자자들이 투명하게 확인할 수 있는 수단으로 주목받고 있다.

이영석 현대캐피탈 재경본부장(CFO)은 “현대캐피탈은 2016년 국내 민간기업 최초로 녹색채권을 발행한 이후, 현재까지 총 7조 6천억 원 규모의 ESG 채권을 발행하며 대한민국의 ESG 경영을 선도하는 금융사로 자리매김하고 있다”며, “앞으로도 현대자동차그룹의 ESG 경영 정책에 발맞춰 다양한 ESG 채권 발행과 친환경차 확산에 앞장설 계획”이라고 말했다.